研报掘金丨长江证券：兆易创新2024年业绩改善显著，维持“买入”评级
2025-05-16 15:14:59 星期五
格隆汇5月16日｜长江证券研报指出，兆易创新(603986.SH)2024年实现归母净利润11.03亿元、同比+584.21%；2025年一季度实现归母净利润2.35亿元、同比+14.57%、环比-13.24%。2024年业绩改善显著。消费需求提振+AI终端存储容量提升，公司一季度业绩超预期。公司NOR Flash持续扩大经营规模和市场占有率，SLC NANDFlash进一步提升24nm工艺制程节点占比，DRAM不断补充产品矩阵，定制化DRAM持续发力，MCU 定位于“百货商店”、向车规及家电市场持续突破。看好多产品持续放量下的确定性成长，预计2025-2027年归母净利润分别为15.35、23.96、32.59亿元，维持“买入”评级。